Como Warren Buffett conseguiu aumentar sua riqueza ano após ano, tendo um património líquido de mais de US $ 80 bilhões a partir de hoje, quando tinha cerca de US $ 6.000 a 15?
Isso enquanto outros investidores, que muitas vezes começaram com mais dinheiro, tem lutado para aumentar a sua riqueza na mesma medida que Warren.
Algumas pessoas dizem que é sorte, e isso pode ter contribuído para aumentar sua fortuna, mas está longe de ser o motivo pelo qual ele se tornou uma das pessoas mais ricas do mundo.
Eu tenho cavado fundo para realmente descobrir suas estratégias de investimento e o que o leva a abrir essa carteira gorda e investir em certas empresas, enquanto rejeita outras.
Neste video/artigo, vou tentar explicar os princípios que ele segue, que o tornaram podre de rico, e como você pode copiá-lo e levar seus próprios investimentos para novos patamares.
Então, vamos começar com o básico, precisamos saber de onde ele tirou seu conhecimento e investigar a mente abastada de Warren Buffett e entender suas razões antes de investir.
E podemos voltar aos estágios iniciais de sua carreira, onde ele disse:
“Eu sou 85% Benjamin Graham.”
E a razão para isso é porque Warren era um estudante de Graham na Universidade de Colúmbia e mais tarde se tornou seu empregado, Warren sabe que os conceitos de Graham sobre investimento eram de enorme valor e realmente faziam muito sentido, e que o investimento inteligente é mais uma abordagem mental do que prática.
Warren também chamou o livro de Graham, “o investidor inteligente”, o livro que mudou sua vida e filosofia de investimento para sempre, e os conceitos discutidos naquele livro ainda são tão úteis hoje como eram na época.
Então, antes que Warren Buffett decida fazer uma aquisição ou investir em uma empresa, ele os estuda aprofundada-mente e conclui que tenha um fosso económico significativo.
E um fosso é um termo cunhado pelo próprio Buffett que basicamente significa que uma empresa tem uma vantagem competitiva sobre outras empresas do sector.
Essas vantagens podem ser factores como ter uma marca bem conhecida, ter uma grande parte da demanda do mercado, certas patentes, tecnologias de ponta, etc.
Quanto mais amplo o fosso, mais atraente a empresa se torna para investir, especialmente se você tiver um extra de alguns bilhões de dólares à sua disposição.
Então, se dermos uma olhada em algumas das empresas do portfólio da Berkshire Hathaway , você verá que a maioria delas são muito grandes, empresas de todo o mundo com algum tipo de fosso e a maioria dessas empresas já existe há algum tempo.
Alguns exemplos são o Wells Fargo, o Walmart, o Visa, o Mastercard, a Coca-Cola, o Goldman Sachs e a General Motors, para citar algumas.
No entanto, um negócio que tem um fosso não significa necessariamente um bom investimento, mas é definitivamente um bom começo.
Então, o que faz Warren ganhar dinheiro e investir em certas empresas enquanto negligencia outras?
Bem, ele realmente revelou o que procura quando avalia um negócio em sua carta aos acionistas em 1977 para a Berkshire Hathaway e ele tem 4 princípios de investimento que ele segue quase religiosamente antes de tomar a decisão de investir.
O primeiro princípio é simplesmente investir em um negócio que ele entende.
Ele aconselha a permanecer dentro do seu círculo de competência e investir seu dinheiro suado dentro de indústrias nas quais você tem algum conhecimento.
E se você não sabe nada sobre os mercados e indústrias, então simplesmente comece a aprender sobre apenas uma indústria específica que lhe interessa.
Warren intencionalmente evita investir em empresas de tecnologia simplesmente porque ele não as entende ou a esse mercado, provavelmente porque isso não estava realmente disponível quando ele cresceu.
O segundo princípio é que o negócio deve ter perspectivas favoráveis a longo prazo.
É aqui que o fosso se torna importante e pode ser um factor decisivo para determinar se uma empresa será capaz de crescer e aumentar de valor ano após ano.
Ele disse que se você não se sentir confortável em manter um os seus investimentos por 10 anos, em determinada empresa, então não os mantenha nem por 10 minutos.
O terceiro princípio é que deve ser operado por pessoas competentes e honestas.
Esta é outra razão para os estudos excessivos de Warrens que ele faz antes de investir.
A gestão é feita por pessoas competentes?
Algum dos executivos esteve envolvido em algumas actividades fraudulentas?
O negócio entraria em colapso se o CEO saísse?
O quarto princípio é que deve estar disponível por um preço muito atraente.
Este é o único princípio que ele ajustou desde 1977 e, em vez de “preço muito atraente”, é agora “preço sensato”.
É aqui que entra em jogo o investimento em valor de Benjamin Graham e se o negócio esta um pouco desvalorizado mas atende a todos os outros princípios, então Warren Buffett terá dificuldade em desprezar essa oportunidade.
Isto pode parecer muita informação para estudar antes de investir e se você quiser se tornar o próximo Warren Buffett, eu sugiro que você comece a abrir alguns livros e leia alguns jornais diariamente para ficar actualizado o tempo todo, e não deixar passar as oportunidades.
Warren Buffett é conhecido por gastar 80% de suas horas desde que desperta lendo sobre negócios em volta de 600 a 1.000 páginas por dia.
Eu acho que é justo dizer que um dos maiores investidores de todos os tempos não ganhou a sua fortuna apenas com sorte, embora a sorte seja sempre necessária, mas é através de sua imensa capacidade de entender e compreender como um negócio opera em determinado sector, que lhe trouxe um enorme sucesso.
Agora é a sua vez de começar a investir.
Qualquer um pode investir por menos de 100 dólares.
Com uma quantia tão baixa pode abrir uma conta numa correctora online como a DEGIRO a correctora que eu uso para fazer os meus investimentos, e começar a ganhar renda passiva e a construir o seu portefólio de acções.
Eu acredito que todos são capazes de investir, espero que você também!
MARCO
Referências:
http://www.berkshirehathaway.com/letters/1977.html
http://www.berkshirehathaway.com/letters/2007ltr.pdf
https://www.thestreet.com/story/14309494/1/how-to-invest-like-billionaire-warren-buffett.html
https://www.investopedia.com/investing/warren-buffetts-investing-style-reviewed/
http://www.businessinsider.com/warren-buffetts-4-investing-principles-2016-1?r=US&IR=T&IR=T
https://www.cnbc.com/berkshire-hathaway-portfolio/
https://www.investopedia.com/terms/e/economicmoat.asp